TPPE53 · Linköpings universitet
Finansiell värderingsmetodik
Ny kurs
Inga tentor än
Ladda upp dina tidigare tentor och få hjälp med att strukturera ditt studiematerial
Få dina tentauppgifter kategoriseradeBli guidad genom ditt studiematerialFå hjälp direkt med teori och tipsHåll koll på dina framsteg
HP
6
Språk
Svenska
Nivå
Avancerad nivå
Fakultet
Tekniska fakulteten
Institution
Institutionen för ekonomisk och industriell utveckling
Lärandemål
Kursens syfte är att skapa förståelse för värdering av finansiella derivat såväl utifrån analytiska uttryck som med numeriska metoder. Efter avslutad kurs ska studenten kunna:
- Redogöra för stokastiska processer och närliggande terminologi, samt kunna lösa enkla stokastiska differentialekvationer.
- Uppvisa förståelse för stokastisk kalkyl och dess tillämpning vid värdering av finansiella derivat.
- Beskriva och tillämpa grundläggande teori för martingalprissättning.
- Beskriva och tillämpa metoder för numerisk värdering av finansiella derivat.
- Redogöra för och tillämpa modeller för värdering av räntederivat.
Kursinnehåll
- Stokastiska processer och stokastisk kalkyl.
- Black-Scholes-Merton pde och alternativa optionsmodeller (exempelvis stokastisk volatilitet).
- Numeriska metoder för derivatvärdering: Finita differens metoder och Monte Carlo-simulering.
- Byte av sannolikhetsmått (Girsanovs sats), riskneutral värdering och Feynman-Kac.
- Modeller för räntans terminsstruktur (korträntemodeller, affina terminstrukturmodeller och HJM) samt värdering av räntederivat.
Förutsättningar
- Grundkurs i matematisk statistik, sannolikhetslära, samt grundkurs(er) om finansiell teori och finansiella instrument (Corporate finance och/eller Finansiella marknader och instrument, samt Finansiell riskhantering eller jämförbara kurser). Grundkurs i stokastiska processer rekommenderas.
Litteratur
Options, Futures, and Other Derivaties - Hull, J.C.
Liknande kurser vid andra universitet
Gör som 15 000+ studenter och ta kontroll över ditt tentaplugg.
Kom igång gratis